炒股教程(12):板块运动揭露出市场波动本质规律!

联动效应和比价效应是市场波动的本质规律!

——龙头百战

 

板块的规律,实质上就是联动效应和比价效应,这也是股市最大的秘密所在,联动效应和比价效应,无论在基本面或者技术面,都能找到充分的支撑论据。在实战中,往往也会有这样的体会,即在板块整体行情发动的背景下,个股的操作成功概率大,而没有板块行情背景下,个股操作的成功率要大大降低,其实这就是结合板块做个股和抛弃板块做个股的最大区别。

关于联动效应和比较效应,上节我们在收费内容里已有相当具有深度的讲解了,这节就是继续拓展讲解具体的分析与应用了。

 

联动效应和比价效应衡量市场规律强弱联动效应和比价效应其实就是对市场内在联系的表现形式以及反复关系的过程确认,如果这两个效应不强,则说明可把握的规律性不强,随机因素占多。我们前面教程中有探讨过市场具有可预测性和不可预测性,从可预测性的角度来说,正是基于直接的联动效应和比价效应,效应越强,则可预测性越强;相反,不可预测性则是效应弱甚至可以忽略到无,因为科学的预测本身就是规律的应用。从资金层面来说,有组织,有纪律的资金,才具有发挥领导效应的作用,才形成有章可循。

我们在讲大势的时候讲过,股票是有对手盘的,一亿的买就对应一亿的卖,才形成成交量,但这个时候问题也来了,这等量的资金买卖,波动是如何产生的呢?难道100万元的资金仅仅代表100万元的力量吗?从盘口来说,股价的波动是通过时间优先,价格优先的竞价规则进行波动的,而有组织,有纪律的资金,可以通过竞价规则,发挥出效应来,这就是资金的战斗力。不同性质的资金,才盘口形成的效应就不同,战斗力也就不同。这里我们引用扁虫鱼《投机者的扑克》当中举的几个例子,让大伙加深这种理解。

梦回蒙古草原:成吉思汗带着两万兵杀过来了,皇上也给你两万兵,让你抵挡一阵,挡得住吗?也就打个盹的功夫,两千蒙古先锋就把你拿下了。你不服气:“兵和兵能一样吗?我的两万兵能和蒙古铁骑比吗?”同样,钱和钱也是不一样的。一个亿在1000个人手里,那些钱只是散兵游勇;一个亿在3个人手里,那些钱个个都是虎狼之师。

敦刻尔克大撤退:整个海岸边都是人,每个人都拼命地想挤上船,大炮、机枪、辎重丢得满地都是。几十万人的队伍,变成了几十万的逃兵。为何整齐严明的军队突然失去了战斗力?人心散了,队伍不好带了。人群密密麻麻,勇敢的不勇敢的都在努力地撤退(逃跑)。吕布就曾感叹道:” 兵败如山倒,残存亦无路。” 而投机客说:” 这就是趋势。” 当逃跑已成为每个人的选择时,甚至不用空头的加力,惨烈的 ” 多杀多 ” 就开始了。

历史早已告诉我们,战争比拼的不仅仅是人数,著名的淝水之战就概括出一个简单的道理——曾经的投鞭断流,是如何快速演化成风声鹤唳、草木皆兵的。胜利的诀窍只在于:精干的战胜松散的,强悍的战胜软弱的,有组织的战胜无组织的,其中决心与意志至关重要。

30 人杀万人:朱棣(明成祖)在夺权的靖难战役中,击败了南军,于是大将朱能率兵猛追……好在南军统帅耿炳文也并非胆小鼠辈,败乱中还懂得定睛仔细分辨:追得太急,朱能居然只带着三十来个人就追了上来。于是他命令停止撤退,重新列队迎战。

几十个人就敢追逐数万大军?实在太欺负人了!同时,朱能发现南军停止了撤退,并列好队伍准备迎战,他明白,南军为了军人起码的荣誉,要拼命了。穷寇莫追,如果识时务的话,似乎应该撤走了。

然而朱能很明显是一个不要命的人,不要命的人不惧怕敢拼命的人,他不但没有停止追击,反而加快了速度,带领剩下的几十人冒死冲进敌阵!事实证明,人只要不怕死,是什么奇迹都可能创造的。耿炳文的南军本来已是败军,被朱能这么一冲,居然又一次崩溃。弃甲投降者三千余人。  节选自《明朝那些事儿》,当年明月著,中国友谊出版公司,2006。

看到以上这段,我总在细节中思考。很难想象数万大军,百里挑一,竟找不出几百位勇士来?如此,即使朱能可以以一抵十,也终免不了成为刀俎上的鱼肉。不过更设身处地地回归到败军中的真实一员时,你发现即使自己很有男儿气概,愿以命相搏,但你可能根本近不了敌身,几万人乱成一团,周围都是战友,当你欲奋勇向前、死战一场时,战友的溃败、逃跑已经把你生生地裹挟了下去。勇气也许是最具传奇色彩的情绪之一,它有着奇特的几何效应,瞬间无限放大或缩小你的即时战斗力。

所以在认识到资金的战斗力不同后,我们应该庆幸在股市征途中我们可以自由地变换阵营。所以一定要利用好这一优势(尤其是散户,船小好调头),时时留心,也要更能明白抵抗式下跌与瀑布式下跌的区别,败退是否演化成溃败?一旦形成,我们不但要有壮士断腕的勇气,更要有反身加入胜利阵营的气概,一追到底,30 人杀万人。这几乎就是战争中最令人兴奋、最迅捷的胜利。

在王子的《量柱擒涨停》中,也总结出一条这样的规律:庄在散先——主力导向律。庄在散先”是股票的投机天性。“庄”就是“庄家、机构、大资金”的简称,“散”就是“散户、大户、中小投资者”的简称。在股市中,任何一个散户不可能主动拉升和打压某只股票,只能被动地跟随和适应市场的某个价位,而价位的制造者首先是欲望的制造者,他们在制造“投机欲望”的同时,也制造着“投机数量”。

虽然,历史上那种传统意义上的庄股时代已一去不复还了,但细致分析的整体框架仍是基本不变的,所以,我们不能仅仅满足于观察和分析资金的大小(成交量),还得从中解读出资金组织性和纪律性,也就是微观层面中的联动性和比价效应。

 

来源:龙头百战 新浪博客

原文:http://blog.sina.com.cn/s/blog_7cb309ac0102y0tn.html

赞 赏

    推 荐 阅 读

  • 炒股教程(9):时空结合的技术分析!

    不懂股市周期的人,必定重蹈覆辙       —-龙头百战   导语:2001年牛市高点2245点探底998点运行了956个交易日,2009年小牛市高点3478点探底1849点运行了940个交易日...

    炒股教程(9):时空结合的技术分析!
  • 炒股教程(3):量价关系!

    在你预测市场之前,首先你得知道市场什么情况! —-龙头百战 成交量,有两种表达方式,一种是以金钱额,一种是以占比,也叫换手。成交量的变化反映了资金进出市场的情况,...

    炒股教程(3):量价关系!
  • 炒股教程(11):如何分析板块行情?

    板块实战是撬开市场波动性的规律的一把金钥匙! —–龙头百战   如果你有幸经历过了2010年的稀土行情,2013年的互联网行情,2014年的券商行情,如果犹记得上海...

    炒股教程(11):如何分析板块行情?
  • 炒股教程(7):分析大势理论的认识!

    股市运行是否具有可预测的真理性,这不是理论的问题,而是实践的问题。——–龙头百战     分析大盘,分析大势,向来都是仁者见仁智者见智,各种理论各...

    炒股教程(7):分析大势理论的认识!
  • 炒股教程(2):如何分析大势,如何看大盘?

    第一章:机构时期的经历与学习的总结!     我在机构时期的日子,是我真正对股市进行深入学习和了解的开始,那时候考取证券从业资格仍是改革前的老五科,基础,交易,...

    炒股教程(2):如何分析大势,如何看大盘?